港股又迎来一家世界500强企业。

9月17日，美的集团（00300.HK）在港交所上市交易，早盘股价一度涨超9%。此次上市也成为今年以来港股最大IPO。

根据招股结果，公开发售阶段5.31倍认购，公开发售的发售股份最终数目为2829.78万股股份，占发售股份总数的约5%。机构认购美的集团股份热情高涨，美的国际配售方面较为火热，发售首日便实现足额认购。发售募资净额超306亿元。

此次IPO中，美的还引入了包括中远海控、博裕资本、瑞银资管、比亚迪、TCL实业、大家人寿等在内的18家“豪华”基石投资者，且基石投资者合共认购比例高达37.25%。

9月17日，美的集团港股上市交易。

招股书显示，公司本次H股发行所募资金的20%将用于全球研发投入，35%用于智能制造体系及供应链管理升级的持续投入；35%用于完善全球分销渠道和销售网络、提高自有品牌的海外销售，10%用于运营资金及一般公司用途。

按照融资金额计算，美的集团本次H股发行融资金额，将大幅超过茶百道，成为今年港股最大IPO。同时，美的集团H股融资金额也仅次于2021年上市的快手，成为近三年来港股最大IPO。

CHOICE客户端美的集团港股IPO资料

美的集团在招股说明书中介绍，公司于1968年创立于佛山市顺德区。美的集团通过智能家居业务，为消费者提供各类家用电器；通过商业及工业解决方案，为企业客户提供各种解决方案，如家电压缩机及电机、商用空调、工业机器人及供应链服务。其业务遍及200多个国家及地区，在全球设有33个研发中心、43个主要生产基地，并在全球拥有超过19万名员工。

美的集团半年报显示，今年上半年，公司坚定经营思路，坚定贯彻“全价值链运营提效，结构性增长升级”的年度经营原则，持续聚焦核心业务和产品，尤其是海外业务发展成效显著，公司整体规模得到进一步增长，盈利能力与现金流等核心指标进一步改善，展现了美的经营韧性与高质量增长的长期态势。上半年，公司营业总收入2181亿元，同比增长10%；实现归属于母公司的净利润208亿元，同比增长14%。

美的集团表示，展望未来，将持续围绕“科技领先、用户直达、数智驱动、全球突破”四大战略主轴向前迈进。“我们的目标是持续发展商业及工业解决方案业务，将其打造为我们增长的重要引擎，同时坚定地致力于智能家居业务的持续拓展。”

剑指全球突破

对于美的这艘“巨轮”来说，赴港上市不仅仅是为了募资。美的集团董事长兼总裁方洪波在今年1月的美的集团经营管理年会上表示，全球突破是当下最核心的战略之一，要在海外市场构建第二个主场，坚定自主品牌优先战略。

美的集团是一家全球运营的公司，在海外设有17个研发中心和21个主要生产基地，业务覆盖200多个国家和地区，通过整合全球资源，每年为全球超过5亿用户，以及各领域的重要客户与战略合作伙伴提供满意的产品和服务，海外销售占公司总销售40%以上。通过对海外业务持续加大投入，以当地市场用户为中心，强化产品竞争力，美的自有品牌业务获得持续突破性发展。

美的集团已将公司战略主轴全新升级为“科技领先、用户直达、数智驱动、全球突破”，目标是持续发展商业及工业解决方案业务,将其打造为我们增长的重要引擎，同时坚定地致力于智能家居业的持续拓展。

在今年4月召开的2023年度股东大会上，美的集团高管曾回应投资者称，赴港上市不是为了募集资金，最根本的原因是港股具备突破性、便利性和快速性。

国联证券研报指出，对于美的而言，H股上市意义多在募资之外，是2020年以来“全球突破”战略主轴的延伸，为海外股权激励及收并购提供运作平台的同时，完善境外投资通道与资本结构。

海外并购助力全球突破

近年来，美的集团通过四起海外并购，进一步助力企业推进全球突破，包括日本东芝家电业务、意大利中央空调企业CLIVET、美国著名吸尘器企业EUREKA以及机器人制造商德国KUKA集团。通过海外并购，美的海外业务布局以及产业链得到进一步拓展和完善，不仅变身工业自动化平台和服务提供商，还成为一家涵盖“智能家居、工业技术、楼宇科技、机器人与自动化、数字化创新业务”的全球科技集团。目前，美的海外品牌已形成东芝、美的、Comfee三个全品类品牌，以及开利、Eureka等13个细分品类专业品牌。

2016年6月，美的完成了收购东芝家电业务，获得东芝家电业务主体“东芝生活电器株式会社”80.1%的股权品牌，并获得40年东芝品牌全球授权及超过5,000项专利技术。通过与东芝的优势互补与协同，将在品牌、技术、渠道及生产制造等方面有力提升美的的全球影响力与综合竞争实力。在收购完成后约三年内，东芝家电实现扭亏为盈，体现了美的全球业务整合与全球品牌经营的能力。2024 年上半年，东芝品牌国内市场零售额超过 23 亿元，同比提升超过 47%，并在电商端持续增长，在“618”期间全网零售额同比增长达到 45%。

库卡是世界上第一家将灵敏轻型机器人带入生产车间的机器人制造商，还是第一家从合作机器人到移动机器人及工业重型机器人的全覆盖制造商。纳入美的集团旗下后，双方迅速产生协同优势，在技术共享、客户服务、采购协同、管理提升等深度联动，助力美的工业自动化业务和海外业务增长。2023年库卡集团的收入和盈利均创历史新高，库卡中国的收入贡献由2020年的15%上升至2022年的22%以上，在中国的业务表现尤为突出。

文字 | 佛山市新闻传媒中记者吕嘉怡